#美股 标普500收涨0.70%报7676.77点，
纳指涨0.83%报26169.38点，
道指涨0.28%报52361.58点；
费城半导体指数涨2.82%，英伟达涨3.11%、美光涨3.47%。

#欧股 STOXX 600指数涨0.77%报640.66点。

近日2026年全球光纤光缆大会召开，APC大会主席、工信部通信科技委专职常委毛谦表示，2027年，Scale-Out对北美光纤需求量将新增3500万芯公里。但受限于光棒扩产周期构成的物理刚性，主要是产线建设周期无法进一步提速，导致2026至2027年全球光纤市场持续供给紧张，且无法通过价格快速缓解，规划产能集中释放需等到2027年底至2028年。

#AIDC 在北美市场光纤需求中的占比，从2025年的不足30%跃升至今年的70%以上。北美地区的G.657.A2光纤现货价为21美元-25美元/芯公里，为全球基准的2至3倍，行业盈利情况大幅向好。#站在光里

#SOX 费城半导体指数创2008年金融危机以来最长连跌纪录，上周累跌11.4%，近八个交易日累跌逾13%。

若按各股较52周高点跌幅计算，整个板块损失市值约达4万亿美元，但该指数年内仍累涨约60%。

存储芯片领域同样承压，美光上周大幅下跌14.6%，存储芯片指数上周累跌17.6%。

上周五美股云计算服务商CoreWeave再跌11.9%，周内累计暴跌超25%。

国际半导体产业协会报告显示，全球300毫米晶圆厂设备支出预计从2025年的1130亿美元增至2026年约1490亿美元、同比增31%，2029年达到2270亿美元。

其中美洲地区增速最突出，受英特尔、台积电、三星及美光扩产拉动，将从2026年的181亿美元增至2029年的406亿美元。#芯片战争

#大空头 Michael Burry在Substack发文披露，已进一步加码做空美光科技、AI基础设施公司Nebius、iShares半导体ETF以及Palantir，并强调此次操作“规模相当大”。

#美光 宣布完成全球首款512GB DDR5 RDIMM的演示验证，采用 #TSV 硅通孔垂直堆叠封装，使双路服务器内存上限突破12TB，功耗较4条128GB方案降低逾60%。

AMD与英特尔已启动验证，预计2027年下半年量产，将助力AI推理与内存数据库等高密度工作负载，是AI服务器硬件路线的又一变量。
#HBM #先进封装

#美光 宣布成立美光研究实验室，未来十年投入100亿美元，专注存储、计算架构、封装及制造等前沿领域。实验室设于博伊西，2027年动工。该投资独立于2500亿美元既有承诺，属额外研发加码。#MAGA

美光五日累涨17.5%，闪迪周一涨近9%，费城半导体指数的熊市仅持续21天，为2020年3月以来最短。

分析指出，Anthropic与OpenAI近期披露的亮眼财务数据是芯片股当前最重要的催化剂，AI芯片需求能见度提升。#AIDC

8月12日，市场研究机构Counterpoint发布数据称，2026年第二季度#NAND 闪存市场以出货量计算，三星、SK海力士、#长江存储 的份额分别为25%、22%、14%，这是长江存储份额首次进入前三。

不过，按营收计算，长江存储排名行业第五，落后于美光和铠侠，原因是产品组合集中在消费级应用，高单价数据中心企业级固态硬盘占比相对较低。

#杠杆ETF 的AI相关敞口占比已达58%，且高度集中于SK海力士、美光等芯片股。其顺周期每日再平衡机制在收盘时段产生巨额调仓资金流，加剧了正股与大盘波动。

目前，全球杠杆ETF总资产约为2500亿美元，虽然仅占全球逾22万亿美元ETF资产的一小部分，但其日均交易量却占全部ETF日成交的16%，远超其1%的资产占比。

日均换手的高倍数放大了这类产品对市场收盘时段的潜在冲击——由于每日再平衡须以收盘价为基准，相关调仓操作集中在交易日最后数分钟完成，与指数再平衡、期权对冲及机构订单叠加共振。（BBG）